Santander compra a Allianz el 60% de la joint venture de seguros de Popular y traspasa a Aegon y Mapfre la mitad de su negocio de bancaseguros

Santander reordena sus acuerdos de bancaseguros. La entidad ha puesto punto y final al pacto que Popular mantenía con Allianz para la distribución en exclusiva de determinados seguros de vida, seguros gnerales, instituciones de inversión colectiva y planes de pensiones. El movimiento se traduce en la adquisición a la aseguradora alemana del 60% que no controlaba en la joint venture Allianz Popular, a su vez titular de Allianz Popular Vida, Allianz Popular Asset Managment y Allianz Popular Pensiones. El importe del deal asciende a €936,5M, incluyendo el pago de dividendos con cargo a 2018 por valor de €78M, que generarán para Allianz una plusvalía de €500M.

Una vez se formalice el traspaso de dicha participación, Santander ampliará su asociación de banca seguros con Mapfre y Aegon. Para ello, venderá el 51% del negocio de seguros de vida-riesgo vinculado a Allianz Popular Vida y el 51% del nuevo negocio de seguros generales procedente de la red de Banco Popular a Aegon. Por su parte, traspasará la mitad del negocio de seguros de automóviles, multirriesgo comercio, multirriesgo pymes y de responsabilidad civil para empresas en toda la red de Santander en España a Mapfre. En este caso, Santander pondrá en marcha una nueva aseguradora, Santander Global Seguros, en la que dará entrada a Mapfre vendiendo el 50,01% por €82M.

Además, los negocios de Allianz Popular Gestión de Activos y de vida ahorro se integrarán en Santander Asset Management y Santander Seguros. El cierre definitivo de la operación está previsto para el primer trimestre de 2020.

Allianz Popular es una sociedad conjunta creada por Banco Popular y Allianz en 2011, con el objetivo de integrar todas sus actividades de vida, pensiones y fondos de inversión en una misma plataforma. Popular desinvirtió de un 60% de Popular Gestión a favor de Allianz (C&C Nº127). En el momento de su creación, la joint venture estaba valorada en €1.058M y gestionaba activos por importe superior a €11.000M. Actualmente, el ahorro gestionado en seguro de vida por Allianz Popular asciende a €1.625M, mientras que en planes de pensiones gestiona €4.270M. En 2013, Popular vendió a la propia Allianz Popular su filial Pastor Vida por €50M. Banco Popular y Allianz comenzaron su alianza en 1988, cuando el banco traspasó parte de sus negocios de seguros de vida y pensiones a la aseguradora. En 1996, la alemana entró en el accionariado de Popular con la toma de un 5% y, en 2002, aumentó su porcentaje hasta el 9,2% tras comprar el 4,1% de HVB.

www.capitalcorporate.com